Esta é uma dúvida que surge recorrentemente nos empréstimos da Goparity. Afinal, como é que são calculados os juros?
Vejamos este exemplo, do projeto Microsolar Farm II*, aberto neste momento:
- Taxa de juro: 7%
- Pagamentos: trimestrais
- Duração: 48 meses
- Período de carência: 3 meses

Se investir 1000€, com uma taxa de juro de 7%, ao final de 4 anos tenho de receber 280 €, certo? Errado.
A conta mais intuitiva (7% * 1000 € * 4 = 280 €) apenas estaria correta se não houvesse amortizações do valor em dívida – não é o caso.
Ao longo dos 4 anos, vamos receber 16 pagamentos. A prestação estabelecida é de 76,38 €, após terminar o período de carência.
Vamos analisar o pagamento 3, a título de exemplo:
O valor em dívida anterior era 941,12 €, logo o valor dos juros será: 7%*3/12 (trimestre)*941,12 = 16,47 €.
Como a prestação paga foi de 76,38 €, isto significa que o valor 59,91 € foi amortizado do valor em dívida (76,38 – 16,47).
O imposto retido é 28% dos juros, logo 4,61 €, o que faz com que a prestação líquida seja 71,77€ (76,38 – 4,61).
Os cálculos repetem-se até ao pagamento 16, em que a dívida está 100% saldada.
Nº de pagamento | Prestação | Capital em dívida | Amortização | Juros | Impostos retidos | Prestação líquida |
---|---|---|---|---|---|---|
0 | ||||||
1 | 17,5 | 1000 | 0 | 17,5 | 4,9 | 12,6 |
2 | 76,38 | 941,12 | 58,88 | 17,5 | 4,9 | 71,48 |
3 | 76,38 | 881,21 | 59,91 | 16,47 | 4,61 | 71,77 |
4 | 76,38 | 820,26 | 60,96 | 15,42 | 4,32 | 72,06 |
5 | 76,38 | 758,24 | 62,02 | 14,35 | 4,02 | 72,36 |
6 | 76,38 | 695,13 | 63,11 | 13,27 | 3,72 | 72,66 |
7 | 76,38 | 630,91 | 64,21 | 12,16 | 3,41 | 72,97 |
8 | 76,38 | 565,58 | 65,34 | 11,04 | 3,09 | 73,29 |
9 | 76,38 | 499,1 | 66,48 | 9,9 | 2,77 | 73,61 |
10 | 76,38 | 431,46 | 67,64 | 8,73 | 2,45 | 73,93 |
11 | 76,38 | 362,63 | 68,83 | 7,55 | 2,11 | 74,26 |
12 | 76,38 | 292,6 | 70,03 | 6,35 | 1,78 | 74,6 |
13 | 76,38 | 221,34 | 71,26 | 5,12 | 1,43 | 74,94 |
14 | 76,38 | 148,84 | 72,5 | 3,87 | 1,08 | 75,29 |
15 | 76,38 | 75,06 | 73,77 | 2,6 | 0,73 | 75,65 |
16 | 76,38 | 0 | 75,06 | 1,31 | 0,37 | 76,01 |
Total | 1163 | 8324 | 1000 | 163 | 46 | 1118 |
E no crédito habitação?
É precisamente o mesmo cenário.
Será que alguém espera pagar 180.000€ (300.000€*1,5%*40 anos) de juros por um crédito de 300.000€, com taxa de 1,5%, a 40 anos? Não, e felizmente é bem menos que isso.
Neste cenário, a prestação é de 831,52 € (calcula aqui). Pelos mesmos motivos do exemplo anterior, o valor dos juros a pagar neste caso são de 98.904 €, praticamente metade do valor que seria caso não houvesse amortizações do valor em dívida.
Mês | Valor em dívida | Juros | Amortização |
1 | 300 000 € | 375 € | 458 € |
2 | 299 542 € | 374 € | 458 € |
3 | 299 084 € | 374 € | 459 € |
4 | 298 625 € | 373 € | 460 € |
5 | 298 165 € | 373 € | 460 € |
… | … | … | … |
475 | 4 975 € | 6 € | 827 € |
476 | 4 148 € | 5 € | 828 € |
477 | 3 321 € | 4 € | 829 € |
478 | 2 492 € | 3 € | 830 € |
479 | 1662 € | 2 € | 831 € |
480 | 832 € | 1 € | 832 € |
Total | – | 98.904 € | 300.000 € |
Também tinhas esta dúvida? Consegui ajudar?
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Disclaimer: A autora do blog Dama de Ouros não fornece recomendações ou aconselhamento financeiro. Todo o conteúdo presente neste blog tem apenas fins informativos e educacionais, sendo qualquer decisão de investimento da responsabilidade do leitor.
Olá Fire,
Ótimo post 💪
Só não percebi como chegas ao valor das prestações.
No caso do exemplo da goParity ficou estabelecido desde início 76,38€ (apos periodo carência. Tudo certo.
No caso da prestação da casa, não entendo onde vais buscar o valor fixo de ~833€ (juros+amortização).
Obrigada!
Olá Margarida!
Num crédito habitação com taxa fixa o valor da prestação também é definido inicialmente: depende do prazo e da taxa de juro.
Eu usei a ferramenta solver do excel. Basicamente defino que o valor em dívida tem de ser zero no mês 480 e o simulador devolve o valor da prestação.
Podia perfeitamente ter usado esta calculadora online, o resultado seria exatamente o mesmo.
Espero ter ajudado!
Bom dia Mary!
Uma questão que para mim não ficou clara, no exemplo GoParity:
O juro líquido, ao final dos 4 anos, será que 118€ correto? Ou seja, os meus 1000€ investidos deram “origem” a 29,5€ anuais, certo? Assim sendo o valor de crescimento do investimento seriam 2,95% anuais? Seria esta a taxa de crescimento a inserir no teu fantástico excel do fire (no caso de só ter investido este valor em P2P) ?
Estou a pensar correto?
Obrigado!
Olá!
Isso só é verdade se fores retirando o dinheiro da plataforma à medida que o vais recebendo.
Se, por outro lado, reinvestires em projetos de juros semelhantes, então a rentabilidade continua a ser 5-6% (se for essa a taxa média de juro dos teus empréstimos).
Espero ter ajudado!
Ola Dama de Ouros! Espero que estejas a ter um otimo dia.
Visto os juros obtidos do investimento de 1000 euros com uma interest rate de 7% ao fim de 4 anos ser de 163 sem impostos, significa um valor de “40.75 euros por ano”, obtemos assim um rendimento de 4% por ano, nao estou a calcular os juros, apenas o rendimento bruto por ano dos 1000 euros investidos. A minha questão é se podemos olhar para o rendimento obtido anual deste tipo de investimentos como sendo aproximadamente 60% da interest rate?
Obrigado e boas partilhas!!
ola novamente, ja vi que respondeste a esta pergunta e a resposta fez todo o sentido, desculpa nao ter lido antes!
Continuação de um bom dia!
Olá!
Ainda bem que está esclarecido 🙂
Pois, neste caso não se pode fazer as contas dessa forma porque vai havendo amortização do valor em dívida ao longo do tempo.
Olá Dama de Ouros,
Mais uma vez, excelente post. A minha dúvida prende-se com a forma de calcular juros de outras plataformas de P2P, como a Peerberry ou a Mintos. Estas seguem algo chamado a “360Function” (https://peerberry.com/help-articles/how-is-the-interest-calculated/#:~:text=invested%20amount%2F360%20(days%20in,30*0.11%20%3D%200.92%20Eur). Pelos meus cálculos, a mesma taxa de juro na Peerberry resulta em mais juro absoluto que na GoParity. Podes confirmar a minha matemática? Obrigada!
Olá!
Vai dar ao mesmo, só é ligeiramente diferente porque o ano deles tem 360 dias em vez de 365, mas a diferença é irrisória. Eles só explicam isso aí dessa forma porque têm empréstimos com duração de dias em vez de anos, e as taxas, apesar de serem anuais, são calculadas ao dia.
Uma taxa de 5%, com o mesmo valor de investimento, resulta no mesmo valor de juros em ambas